Negociación De Derivados Con Índice De Volatilidad Nse Obtiene Aprobación

Negociación de derivados con índice de volatilidad NSE obtiene aprobación Samie Modak y Sachin P Mampatta | Mumbai 20 de enero 2014 22:49 IST La Securities and Exchange Board de India (Sebi) puede otorgar a la Bolsa Nacional de Valores (NSE) su demanda pendiente de largo plazo de ser permitida negociación basada en derivados en el índice de volatilidad (VIX). VIX, una medida de la volatilidad del mercado a través de 30 días, ayuda a medir el sentimiento de los inversores. Anuncio Dos fuentes privadas al desarrollo dijeron pronto, Sebi permitiría a NSE lanzar el comercio en el contrato de futuros, basado en su & quot; India VIX & rsquo; índice. Un portavoz de NSE declinó hacer comentarios. Un correo electrónico enviado a Sebi no fue contestado inmediatamente. Fuentes han dicho contrato de futuros en India VIX tendrá tres contratos semanales y un nuevo contrato estará disponible para el comercio cada semana. El tamaño mínimo de los lotes de negociación para el contrato de futuros es probable que sea Rs 10 lakh y los contratos serán liquidados en efectivo, en línea con otros contratos de derivados. El NSE se había aplicado por primera vez para comenzar a comercializar derivados basados ​​en VIX en 2010. Sin embargo, Sebi se dijo que se había sentido incómodo con el producto, debido a su naturaleza especulativa percibida. Aunque el comercio de derivados VIX no está permitido desde ahora, el NSE ha estado proporcionando valores en vivo del índice VIX de India desde julio de 2010, después de lanzarlo en 2008. El valor del índice se calcula sobre la base de las opciones Nifty y proporciona una indicación de la volatilidad en los próximos 30 días; Cuanto mayor sea el valor, mayor será la volatilidad esperada. Analistas de productos derivados dijeron que el producto ayudaría a los inversionistas a cubrir sus carteras frente a la volatilidad del mercado. La aprobación de Sebi a este respecto indica que el regulador puede suavizar su posición al permitir el comercio de productos derivados complejos en el mercado indio. Recientemente, el regulador había permitido intercambios para lanzar futuros de tasas de interés sobre una base liquidada en efectivo. A nivel mundial, el comercio en VIX es popular. El Chicago Board of Options Exchange había introducido un índice de volatilidad para los mercados estadounidenses en 1993. La aprobación de SEBI para permitir que VIX señale que el regulador podría suavizar su posición para permitir el comercio de productos derivados complejos en el mercado indio. Recientemente, el regulador permitió intercambios para lanzar futuros de tasas de interés (IRF) sobre una base liquidada en efectivo.